探讨公允价值会计的关注点与挑战
公允价值会计在会计职业中已经成为一个越来越突出的且有争议的话题。它涉及基于当前市场价值对金融资产和负债进行计量和报告。虽然公允价值会计提供了更多相关和及时的信息，但也带来了显著的担忧和挑战。本文将深入探讨公允价值计量的关键方面和原则，理解其争议性，探讨审计影响，分析现实世界的争议，检验计量难点，并讨论负债的公允价值会计。
1. 公允价值计量的关键概念和原则：
公允价值计量过程涉及一种系统的方法来确定金融工具或资产的价值。它遵循以下关键概念和原则：
a. 市场基础输入：公允价值会计依赖于市场基础输入，包括活跃市场中相同资产或负债的报价（一级输入）。如果此类输入不可用，则使用类似资产或负债的可观察市场数据（二级输入）或不可观察输入（三级输入）。
b. 估值技术：可以采用各种估值技术，如市场价格、折现现金流或期权定价模型，根据可用的输入和市场条件估计公允价值。
c. 一致性和可比性：在不同期间应用公允价值计量方法的一致性以及实体之间的可比性提高了财务报表的有用性。
2. 公允价值会计的争议：
由于以下原因，公允价值会计在会计职业中引发了大量争议：
a. 波动性：公允价值方法可以在财务报表中引入显著波动，特别是在市场不稳定时期，可能影响利益相关者对公司财务健康和稳定性的看法。
b. 主观性：在公允价值计量中使用不可观察的输入（三级输入）引入了主观性和判断，导致对潜在操纵和财务报告可靠性的担忧。
c. 非流动市场：对某些资产进行估值，特别是那些交易活动有限或在非流动市场中的资产，可能在确定公允价值时带来挑战，可能导致不准确的评估。
3. 审计影响：
公允价值会计对审计人员提出了特定的影响，包括：
a. 专业知识和技能：审计人员需要专门的知识和技能来准确评估公允价值计量。他们必须理解估值技术，评估假设的合理性，并严格评估管理层的公允价值估计。
b. 审计证据：审计人员需要获得充分适当的审计证据以支持财务报表中报告的公允价值计量。这包括评估管理方法和假设的合理性，进行独立估值或在必要时聘请外部专家。
c. 职业怀疑：鉴于公允价值计量涉及的主观性，审计人员必须运用职业怀疑态度，以挑战管理层的假设，确保报告的公允价值的可靠性。
4. 公允价值会计的争议性回应：
过去出现了几起重大公允价值会计争议，包括：
a. 2008年金融危机：金融危机暴露了公允价值会计在复杂金融工具如抵押贷款支持证券方面的弱点。企业在准确估值这些资产时面临挑战，导致了重大减值和损失。
b. 雷曼兄弟倒闭：雷曼兄弟倒闭突显了确定非流动资产公允价值的困难。雷曼复杂证券缺乏活跃市场，使估值过程复杂化，随后的争议影响了利益相关者的信任。
为应对这些争议，监管机构和会计准则制定者修订了指导和披露要求，以提高公允价值计量的透明度和可靠性。公司也加强了内部控制，聘请外部专家以提高公允价值估计的准确性和可靠性。
5. 公允价值会计的基本难点：
对于依赖可观察和不可观察输入的二级和三级资产，在计量和审计方面存在困难：
a. 二级资产：由于市场活动有限或市场价格的变化，确定二级资产的公允价值可能具有挑战性。审计人员需要运用专业判断，评估用于公允价值计算的市场数据的合理性。
b. 三级资产：三级资产中的不可观察输入需要管理层进行重大判断和估计。审计人员必须仔细审查管理层的假设，评估所用估值模型的可靠性，并考虑不可观察输入的合理性。
c. 审计文档：审计人员需要详细记录他们的审计程序和发现，证明公允价值计量的适当性。这有助于提供审计工作证据，并支持财务报表的可靠性。
6. 负债的公允价值会计及对财务报告的影响：
负债的公允价值会计提出了重要的考虑：
a. 负债变动：与资产不同，负债公允价值的变动通常导致收益而非损失。这种报告中的不对称性可能导致财务报表中的潜在扭曲和公司财务状况的误表。
b. 复杂负债估值：确定复杂负债的公允价值，如衍生工具或或有义务，可能很复杂。使用估值模型和假设引入了主观性，需要专门的专业知识。
c. 披露和透明度：准确披露负债的公允价值计量技术、假设和敏感性分析提高了透明度，有助于利益相关者理解其对财务报表的影响。
一个关于公允价值会计的真实案例
一个体现公允价值会计问题和挑战的现实事件是2008年全球金融危机期间抵押贷款支持证券的估值争议。
在住房市场繁荣期间，金融机构将抵押贷款打包成复杂的证券，称为抵押贷款支持证券（MBS）。这些MBS随后出售给投资者，通常伴有未准确反映潜在风险的信用评级。当住房市场崩溃和次贷危机爆发时，这些MBS的价值暴跌。
公允价值会计争议来自于准确估值这些非流动和复杂证券的挑战。随着MBS市场干涸，交易变得稀少，难以为这些资产建立可靠的市场价格（一级输入）。这导致严重依赖二级和三级输入，分别涉及可观察或不可观察输入。
金融机构面临重大减值和损失，因为它们必须将这些MBS按市场价值计入账面，反映其公允价值的下降。公允价值的突然和显著下降导致财务报表中的波动增加，影响了这些机构的财务健康和稳定性的感知。
在这种背景下，公允价值会计的争议主要有两方面。首先，批评者认为，依赖公允价值会计加剧了金融危机，迫使机构对它们打算持有至到期的非流动资产确认损失。这种被迫的出售导致了下行螺旋，放大了市场下跌。
其次，MBS的公允价值计量严重依赖模型和假设，包括违约率和提前还款速度的估计。这些输入的主观性引发了对潜在操纵和财务报告可靠性的担忧。
为应对这些争议，会计准则制定者和监管机构如财务会计准则委员会（FASB）和国际会计准则委员会（IASB）修订了与公允价值会计相关的会计准则和披露要求。这些修订旨在提高透明度，促进一致性，并提供更多关于应使用的适当估值技术和输入的指导。
金融机构也采取措施应对这些挑战。它们加强了内部控制，聘请外部专家进行独立估值，并加强了公允价值计量技术和假设的披露。这些措施旨在提高公允价值估计的准确性和可靠性，重建利益相关者的信任，并减轻金融危机后围绕公允价值会计的担忧。
2008年金融危机和围绕抵押贷款支持证券的公允价值会计争议，作为一个重要的现实案例，突显了公允价值会计的复杂性、争议性和挑战，特别是在非流动和复杂金融工具的背景下。
总结：
尽管公允价值会计具有诸多优点，但也存在显著的担忧和挑战。围绕公允价值计量的争议、审计影响以及评估二级和三级资产的困难，强调了需要谨慎实施和彻底审查。公司必须通过采用健全的内部控制，聘请外部专家，加强透明度披露，并推广使用可靠的估值技术来应对这些挑战。通过解决这些问题，公允价值会计可以继续在不断变化的金融环境中为利益相关者提供有价值和相关的信息。
